1.什么是信托與信托行為？

答：按照《中華人民共和國信托法》第二條的規定，信托是指委托人基于對受托人的信任，將其財產(chǎn)權委托給受托人，由受托人按照委托人的意愿、以自己的名義，為受益人的利益或者特定目的，進(jìn)行管理或者處分的行為。委托人一般是指信托消費者，信托法規定委托人是具有完全民事行為能力的自然人、法人或者依法成立的其他組織；受托人是指接受委托幫助信托消費者運營(yíng)管理財產(chǎn)、且具有完全民事行為能力的自然人或法人，一般由信托公司擔任；受益人是在信托中享有信托受益權的人，一般是指根據信托合同約定有權獲得信托收益的人，可以是自然人、法人或者依法成立的其他組織。例如，小信委托一家信托公司幫助投資管理他合法擁有的部分資產(chǎn)，并和信托公司約定好投資的收益由自己獲得，信托公司收取管理費用作為報酬，這就構成了一個(gè)信托行為，在這個(gè)信托行為中，小信是委托人也是受益人，信托公司是受托人。

2.什么是信托消費者？如果想要購買(mǎi)信托產(chǎn)品需要達到什么條件？

答：通常而言，信托消費者指的是信托行為中的“委托人”，是基于對受托人的信任，將自己特定的財產(chǎn)委托給受托人，由受托人按照自己的意愿為受益人的利益或特定目的進(jìn)行管理或者處分，使信托得以成立的人。在我國，信托消費者可以看作是信托產(chǎn)品的購買(mǎi)者，一般門(mén)檻較高，要求能夠識別、判斷和承擔信托產(chǎn)品的相應風(fēng)險，購買(mǎi)資金信托產(chǎn)品時(shí)，如果是法人單位，要求最近1年末凈資產(chǎn)不低于1000萬(wàn)元；如果是自然人，需具有2年以上投資經(jīng)歷，家庭金融凈資產(chǎn)不低于300萬(wàn)元，或家庭金融資產(chǎn)不低于500萬(wàn)元，或者近3年本人年均收入不低于40萬(wàn)元，且能提供收入證明的，就有資格購買(mǎi)信托產(chǎn)品。例如，信托消費者小信最近三年的年收入都超過(guò)40萬(wàn)元，那他就可以憑借近三年的收入證明成為信托公司的合格投資者。

3.信托產(chǎn)品與理財等其他資管產(chǎn)品的區別？

答：信托產(chǎn)品作為資管產(chǎn)品之一，與銀行理財、基金保險等其他資管產(chǎn)品的主要區別在于：一是產(chǎn)品購買(mǎi)門(mén)檻不同，信托產(chǎn)品購買(mǎi)門(mén)檻較其他理財產(chǎn)品高，信托產(chǎn)品投資者需符合合格投資者要求，且信托產(chǎn)品起投金額大多為百萬(wàn)起投，其他理財等資管產(chǎn)品的起投金額通常有多有少。二是產(chǎn)品性質(zhì)不同，信托產(chǎn)品目前為私募性質(zhì)的資管產(chǎn)品，而銀行理財既包括私募的也包括公募的。三是所有權與利益權相分離，即受托人只享有信托財產(chǎn)的所有權，而受益人只享有信托財產(chǎn)所產(chǎn)生的利益，其他資管產(chǎn)品不存在該功能。四是信托財產(chǎn)具有獨立性，信托一經(jīng)有效成立，就成為獨立運作的財產(chǎn)，具有法律關(guān)系上的破產(chǎn)隔離優(yōu)勢，當破產(chǎn)清算時(shí)，信托財產(chǎn)不受追責。五是信托管理的連續性，信托一經(jīng)設立，信托人除事先保留撤銷(xiāo)權外不得廢止、撤銷(xiāo)信托；信托的存續不因委托人的意外情況或受托人一方的更迭而中斷。六是信托資金運用靈活，信托資金可以投資貨幣、資本和實(shí)業(yè)三大市場(chǎng)，可以用股權、貸款等多種方式進(jìn)行靈活運作，其他資管產(chǎn)品則沒(méi)有這方面的資質(zhì)。

4.消費者購買(mǎi)信托產(chǎn)品與在銀行存款有什么區別？

答：對消費者來(lái)說(shuō)，購買(mǎi)的信托與在銀行存款主要有五個(gè)區別：第一，經(jīng)濟關(guān)系不同。信托是按照“受人之托、代人理財”的經(jīng)營(yíng)宗旨來(lái)管理財產(chǎn)，涉及委托人、受托人和受益人三個(gè)當事人；而銀行存款則是銀行與存款人之間發(fā)生的雙邊信用關(guān)系。存款業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行籌集信貸資金最主要、最基本的形式，主要分為定期存款、活期存款等。第二，承擔風(fēng)險主體不同。信托的風(fēng)險和收益一般由信托財產(chǎn)承擔，信托公司承擔管理責任，收取手續費和傭金，不保證信托本金不受損失和最低收益；而銀行存貸款則是銀行根據國家規定的存款利率吸收存款，自主經(jīng)營(yíng)，因而銀行承擔整個(gè)存款資金的營(yíng)運風(fēng)險，只要不破產(chǎn)，就要對存款要保本付息、按期支付。第三，收益不同。信托產(chǎn)品是一種資管產(chǎn)品，不承諾最低收益，收益率是浮動(dòng)的，風(fēng)險相對存款較高；存款是銀行的特有儲蓄業(yè)務(wù)，通常具有固定的利率，保本保收益，風(fēng)險較低。第四，服務(wù)對象不同。信托產(chǎn)品主要服務(wù)于具有一定風(fēng)險承受能力的高凈值客戶(hù)，存款主要服務(wù)的是普通大眾，存款業(yè)務(wù)的準入門(mén)檻較低。第五，清算方式不同。銀行破產(chǎn)時(shí)，存款作為破產(chǎn)清算財產(chǎn)統一參與清算；而信托公司終止時(shí)，信托財產(chǎn)不屬于清算財產(chǎn)，由新的受托人承接繼續管理，保護信托財產(chǎn)不受損失。

5.信托消費者在購買(mǎi)信托的時(shí)候需要注意什么？

答：信托消費者在購買(mǎi)信托時(shí)，要有風(fēng)險意識，篩選產(chǎn)品時(shí)，要做到產(chǎn)品與自身風(fēng)險承受能力相匹配，不能盲目追求高收益，需要從多維度考察信托產(chǎn)品：一是信托資金所投項目的資質(zhì)，項目資質(zhì)是決定項目經(jīng)營(yíng)效益的直接因素，也是信托本金及收益能否收回的關(guān)鍵，信托消費者可以主要關(guān)注項目準證、項目進(jìn)展和項目前景；二是產(chǎn)品投向，信托產(chǎn)品的投向多樣，諸如房地產(chǎn)、金融市場(chǎng)、工商企業(yè)等，信托消費者需要根據相關(guān)政策、法律法規，來(lái)綜合判斷風(fēng)險；三是交易對手，信托最大的風(fēng)險來(lái)自交易對手的實(shí)力和誠信。對此，信托消費者需要了解交易對手的整體實(shí)力、在相關(guān)行業(yè)中的地位與影響力等；四是風(fēng)控措施，比如融資類(lèi)項目中的抵、質(zhì)押物的變現價(jià)值是否可以覆蓋信托計劃的金額，風(fēng)控措施越完備，項目出現風(fēng)險的概率越低。

6.信托消費者可以從哪些正規渠道購買(mǎi)資金信托產(chǎn)品呢？

答：信托公司有兩種產(chǎn)品銷(xiāo)售渠道，一種是信托公司直銷(xiāo)，多數信托公司會(huì )建立財富中心或者銷(xiāo)售中心等營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)，來(lái)銷(xiāo)售信托產(chǎn)品，信托消費者可以前往距離自己較近的信托公司網(wǎng)點(diǎn)購買(mǎi)信托產(chǎn)品，或通過(guò)信托公司官網(wǎng)聯(lián)系理財經(jīng)理購買(mǎi)；另一種是委托其他信托公司、商業(yè)銀行、保險公司、保險資產(chǎn)管理公司、證券公司、基金管理公司以及監管機構認可的其他機構來(lái)代理銷(xiāo)售信托產(chǎn)品。因此，信托消費者既可以通過(guò)信托公司購買(mǎi)信托產(chǎn)品，也可以通過(guò)代銷(xiāo)機構來(lái)購買(mǎi)信托產(chǎn)品。信托消費者需要注意的是，無(wú)論是信托公司直銷(xiāo)還是其他合格機構代銷(xiāo)，都需要通過(guò)營(yíng)業(yè)場(chǎng)所或者自有的電子渠道來(lái)銷(xiāo)售信托產(chǎn)品。

7.什么是信托公司，信托消費者能夠在信托公司辦理哪些業(yè)務(wù)？

答：信托公司是指依照《中華人民共和國公司法》和銀保監會(huì )頒布的《信托公司管理辦法》設立的主要經(jīng)營(yíng)信托業(yè)務(wù)的金融機構，信托公司作為受托人，按照委托人的意愿管理和處分信托財產(chǎn)，并收取一定的報酬。信托消費者可以在信托公司辦理的業(yè)務(wù)主要包括資金信托業(yè)務(wù)、動(dòng)產(chǎn)信托業(yè)務(wù)、不動(dòng)產(chǎn)信托業(yè)務(wù)、有價(jià)證券信托業(yè)務(wù)、其他財產(chǎn)或財產(chǎn)權信托業(yè)務(wù)，以及項目融資、公司理財、財務(wù)顧問(wèn)等業(yè)務(wù)。但需要注意的是，目前我國只有商業(yè)銀行可以吸收公眾存款，信托公司不具備吸收存款這一職能，因此信托公司不能開(kāi)展存款業(yè)務(wù)，信托消費者需要留意。

8.信托公司與銀行機構有什么不同？

答：信托公司屬于非銀行金融機構。金融機構是指專(zhuān)門(mén)從事各種金融服務(wù)業(yè)的中介組織。我國經(jīng)過(guò)40多年的改革開(kāi)放發(fā)展，金融機構體系日臻完善，已經(jīng)形成了以大中小型商業(yè)銀行為主體、多種非銀行金融機構并存的體系，金融體系的層次豐富、服務(wù)種類(lèi)較為齊全、服務(wù)功能相對完備。其中，非銀行金融機構是指除了銀行以外的其他金融機構，主要包括公募基金、私募基金、信托、證券、保險、融資租賃等機構以及財務(wù)公司等，主要以發(fā)行股票和債券、接受信用委托、提供保險服務(wù)等形式募集資金，資金運用則多以非貸款的某種金融業(yè)務(wù)為主。信托公司區別于銀行的主要特征，首先是不能開(kāi)展吸收公眾存款等銀行業(yè)務(wù)，其次是信托資金的募集現階段只能以私募的形式進(jìn)行，而銀行可以公開(kāi)募集資金；再次，商業(yè)銀行的獲利手段主要是貸款，而信托公司的資金運用方式則更為多元，包括貸款、股權投資等多種方式。

9.目前國內有多少家信托公司，如何確定某家信托公司是正規營(yíng)業(yè)的呢？

答：我國信托公司經(jīng)過(guò)四十年的發(fā)展，已基本形成穩定的發(fā)展格局。截至目前，全國范圍內處于正常經(jīng)營(yíng)狀態(tài)的、具有運營(yíng)牌照的信托公司有68家。如果信托消費者有收到信托公司業(yè)務(wù)人員的信息或電話(huà)，需要仔細甄別，具體的信托公司名單可以登錄中國信托業(yè)協(xié)會(huì )官方網(wǎng)站，進(jìn)入“會(huì )員單位”界面進(jìn)行查詢(xún)，以防上當受騙。而信托產(chǎn)品的真實(shí)性，根據中信登制定的《信托登記管理細則》，信托機構需要對信托產(chǎn)品及信托受益權信息進(jìn)行登記，并獲取唯一產(chǎn)品編碼。因此，信托消費者可以通過(guò)中國信托登記有限責任公司官網(wǎng)，根據產(chǎn)品的唯一編碼查詢(xún)相關(guān)產(chǎn)品信息，確保信托產(chǎn)品真實(shí)。

10.信托消費者如何判斷買(mǎi)到的信托產(chǎn)品的真實(shí)性？

答：2017年8月，中國銀保監會(huì )正式發(fā)布《信托登記管理辦法》，奠定了我國信托登記的制度基礎，標志著(zhù)我國信托行業(yè)正式進(jìn)入了“統一登記”時(shí)代。由此，所有信托產(chǎn)品都必須統一登記，備案成功的產(chǎn)品可以取得“唯一產(chǎn)品編碼”。2018年8月，中國信托登記有限責任公司發(fā)布《信托登記管理細則》，對信托登記信息收集的全面性、及時(shí)性和準確性等進(jìn)行了完善。2019年1月，中國信托登記有限責任公司發(fā)布消息，即日起提供信托登記信息現場(chǎng)查詢(xún)服務(wù)。如果信托消費者想要購買(mǎi)某家信托公司發(fā)行的信托產(chǎn)品，可以先通過(guò)中國信托業(yè)協(xié)會(huì )官方網(wǎng)站，查詢(xún)信托公司名單，確認信托公司的合法性；再通過(guò)中國信托登記有限責任公司官網(wǎng)，查詢(xún)產(chǎn)品的唯一編碼信息，確認產(chǎn)品的真實(shí)性。從以上兩個(gè)途徑，信托消費者可以確保所購買(mǎi)的產(chǎn)品真實(shí)有效。